Inventiva [IVA]
Pondělí jsme chtěli začít v pozitivním duchu a proto se společně podíváme na akcie firmy Inventivay které si v porovnání s pátečním závěrem na burze ve Francii polepšiliy o 54,27% a na americkém trhu připsaly 41,27%. Za celý týden na Americe pak akcie posílily o 60,43%.
Pro ty z Vás, co tuto firmu neznáte máme samozřejmě krátké představení.
Společnost Inventiva vznikla v roce 2012 ve Francii a specializuje se na vývoj inovativních léčiv, zaměřených na léčbu fibrotických, zánětlivých a metabolických onemocnění. Jejich hlavní produkt ve vývoji je lanifibranor, který se zaměřuje na léčbu nealkoholické steatohepatitidy (NASH), závažného onemocnění jater. Firma je kotována na burze Euronext v Paříži od roku 2017 a na burze Nasdaq od roku 2020. Inventiva se soustředí na využívání pokročilých vědeckých přístupů k vytváření nových léků s cílem zlepšit život pacientů s těžkými chronickými onemocněními.
Takový to markantní nárůst ceny byl důsledkem pozitivních zpráv ohledně jejich léčebného přípravku lanifibranor. Společnost oznámila, že uzavřela licenční dohodu s velkým farmaceutickým hráčem, která by mohla výrazně posílit její finanční stabilitu a zajistit další financování pro vývoj lanifibranoru. Tento lék se testuje jako potenciální léčba jaterního onemocnění NASH (nealkoholická steatohepatitida), což je rostoucí trh bez schválených terapeutických možností, což zvyšuje jeho atraktivitu pro investory.
Zmíněný „velký hráč“ je farmaceutický gigant Novo Nordisk, který pochází z Dánska a jeho tradice se píše od roku 1923, což je leader v oblasti léčby cukrovky a dalších metabolických onemocnění. V dnešní době tuto firmu můžeme najít jak na jejich domácí burze, tak i na americkém trhu. Dále vyvíjí léky pro oblasti hormonální léčby a vzácných onemocnění, přičemž intenzivně investuje do výzkumu a vývoje, aby rozšířila své terapeutické oblasti.
ASML HOLDING [ASML]
V úterý nás zaujala zpráva od společnosti ASML, která oficiálně má zveřejnit výsledky až ve středu před započetím trhu, ale je tam jedno ALE. Toto „ALE“ se do akcií trhu v Amsterdamu propsalo -15,64%. Co se týče kotace na americké burze, tak v úterý akcie klesly dokonce o 16,26% a za celý týden – 12,53%. Než se ale podíváme na to, co za takto dynamickým poklesem těsně před výsledky stálo pojďme si říct co to ASML vlastně je.
ASML je nizozemská technologická společnost, která byla založena v roce 1984. Zaměřuje se na výrobu a vývoj litografických strojů používaných při výrobě polovodičů, což jsou klíčové komponenty pro elektroniku, jako jsou čipy v počítačích, telefonech a dalších zařízeních. ASML je lídrem ve vývoji pokročilé extrémní ultrafialové (EUV) litografie, která umožňuje výrobu menších, rychlejších a energeticky účinnějších čipů. Firma je klíčovým dodavatelem pro největší výrobce polovodičů na světě, jako jsou Intel, Samsung a TSMC. Na burzu v Amsterdamu tato firma vstoupila poslední obchodní den roku 2001. Na burzu NYSE ovšem vstoupili už koncem roku 1995.
V úterý se akcie ASML prudce propadly poté, co byly omylem zveřejněny výsledky hospodaření za třetí čtvrtletí 2024 o den dříve, než bylo plánováno. Z těchto výsledků vyplývá, že firma vykázala slabší data, než očekávané objednávky a snížila výhled tržeb na rok 2025. Tato kombinace vedla k výraznému poklesu akcií ASML, které odepsaly více, než 15%. Firma zaznamenala nižší poptávku po svém klíčovém vybavení pro výrobu čipů, což souvisí s opatrností zákazníků v oblasti investic do polovodičové výroby.
Samozřejmě výsledky nenesly jen negativní ale i pozitivní informace.
POZITIVNÍ APSEKTY
Silný růst zisku: Navzdory výpadkům v objednávkách a snížení výhledu ASML stále zaznamenala solidní růst zisku, což naznačuje efektivní kontrolu nákladů a silnou marži.
Pokročilá technologie EUV: ASML zůstává lídrem v oblasti pokročilé litografie, především díky své EUV technologii (extrémní ultrafialová litografie), kterou konkurenti potřebují k výrobě čipů nové generace.
Přetrvávající poptávka po polovodičích: I přes určité zpomalení zůstává dlouhodobá poptávka po čipech pro různé průmysly, jako je umělá inteligence a automobilový sektor, stabilní, což znamená, že ASML má stále silný potenciál do budoucna.
NEGATIVNÍ ASPEKTY
Pokles objednávek: Jedním z největších problémů bylo oznámení o poklesu nových objednávek o 71 %, což ukazuje na zpomalení poptávky po jejich zařízeních, zejména v Asii.
Snížení výhledu tržeb pro rok 2025: Společnost snížila svůj výhled tržeb pro rok 2025, což vyvolává obavy z toho, jak rychle se poptávka po čipech zotaví.
Závislost na omezeném počtu velkých klientů: ASML je silně závislá na několika velkých výrobcích čipů (např. TSMC, Samsung), což znamená, že jakékoliv zpomalení jejich investic může negativně ovlivnit tržby ASML.
Dále chceme poukázat na to, jak je trh provázaný jelikož špatné výsledky ASML vzaly s sebou dolů i firmy jako je ARM, TSMC, AMD a nebo Intel.
Při otázce, proč na to nereagovaly negativně akcie Samsungu můžeme svědomitě říct, že vůbec netušíme ale náš žhavý tip je, že akcie jsou dole o víc, než 30% od svých maxim z tohoto roku takže si už své malé peklo prožili a negativní scénáře se do ceny již započítaly v minulosti. Další důvod může být, že Samsung zveřejní své výsledky až 31.10. kde se za nás bude „lámat chleba“.
180 Life Sciences Corp [ATNF]
Týden jsme začali farmaceutickou firmou a ve středu se k tomuto sektoru znovu vracíme jelikož akcie ATNF ve středu uzavřela tato firma silnější o 325,66% ve svých maximech ovšem posilovala dokonce o víc než 1050% a za celý týden tyto akcie skončili v zisku +283,97%.
180 Life Sciences Corp je biotechnologická společnost zaměřená na vývoj léčebných postupů pro zánětlivé onemocnění a fibrotické stavy. Společnost vznikla sloučením několika výzkumných skupin a byla založena v roce 2020. Sídlo má v americké Kalifornii. Na burzu NASDAQ vstoupili prostřednictvím fúze se společností KBL Merger Corp IV (která je na burze od 2017) v listopadu 2020 pod tickerem ATNF. Jejich hlavním zaměřením je vývoj terapie proti TNF (tumor nekrotizující faktor) jako léčba zánětlivých onemocnění, například revmatoidní artritidy a Dupuytrenovy kontraktury.
Když nějaká farmaceutická firma tímto způsobem vzroste bývá to z pravidla proto, že příjdou z průlomovým lékem a podobně ovšem toto není případ naší firmy. Růst cen vznikl díky oznámení plánu společnosti vstoupit na trh online her. Prozatímní generální ředitel Blair Jordan uvedl, že firma získala technologickou platformu pro herní průmysl, kterou plánují využít k zahájení podnikání v oblasti online kasin. Navíc plánují platformu později nabídnout dalším herním společnostem. Tato nová akvizice přilákala enormní zájem investorů, což vedlo k masivnímu obchodování s více než 72 miliony akcií v jeden den, zatímco běžný denní průměr byl kolem 64 000 akcií. Tato novinka vyvolala obrovskou spekulativní poptávku po akciích, což vedlo k obrovskému růstu jejich hodnoty během jediného dne.
ZLATO
Náš původní plán byl ve čtvrtek psát o TSMC ale pak jsme si řekli že tuto akcii jsme zmínili již v pondělí a když zlato dosáhlo nových maxim, tak by bylo fajn „rozbít“ akcie i nějakou tou komoditou.
Jak je obecně známo, tak do zlata se investuje v období přílišné nervozity na trzích, která tady s blížícími se prezidentskými volbami v USA narůstá den co den a to se logicky zrcadlí jak ve VIXU, tak i v námi zmíněném zlatě.
Od minim z tohoto roku zlato vyrostlo už téměř o 36% a od začátku roku se cena zlata dostala o téměř 31% nahoru, kdy ve čtvrtek dovršilo zlato svého nového maxima 2696,74$ za trojskou unci (31,103g).
ZAJÍMAVOST: Zlato je zajímavé tím, že pokud jej kupujete formou slitků a nebo mincí, (neplést si minci a medaili), nemusíte z něj dle české legislativy odvádět daň.
Apple [AAPL]
V pátek nám do oka po delší době padla společnost AAPL, což je v současné době bezkonkurenčně nejhodnotnější firma na světě na druhém místě se aktuálně drží NVDA a pomyslná bronzová medaile visí na krku Billa Gatese.
Akcie AAPL v pátek otevřely dražší o 1,73% než-li byl čtvrteční závěr a i když část zisků odepsaly, tak nakonec uzavřely o 1,23% dražší (za celý týden pak +3,18%) . Aktuálně se obchodují procento a pár setin pod ATH, (historickými maximy) které AAPL dosáhl v Úterý.
Za zmíněným nárůstem stála zpráva o silném růstu prodeje iPhone 16 v Číně, kde se během prvních tří týdnů po uvedení na trh zvýšily prodeje o 20% meziročně. Tento nárůst byl podpořen zejména poptávkou po luxusních modelech Pro a Pro Max, u kterých prodeje vzrostly dokonce o 44%. Tento úspěch přichází v klíčovém období před čínskými svátky a je posílen stimulačními opatřeními čínské vlády.
Navzdory pozitivnímu vývoji však někteří analytici upozorňují, že absence pokročilých AI funkcí v novém iPhonu vedla k předčasným cenovým slevám na některých čínských e-shopech, což naznačuje potenciální tlak ze strany domácích výrobců, jako je Huawei nebo Xiaomi. Apple tak čelí tvrdé konkurenci i přes silný začátek prodejů.
Apple bude 31.10. po obchodní seanci zveřejňovat výsledky hospodaření, které budou k vidění ZDE.
Zdroje: tradingview.com, google.com/finance, finance.yahoo.com, tipranks.com, finviz.com, cs.wikipedia.org, marketwatch.com, markets.businessinsider.com, boursorama.com, benzinga.com, investor.apple.com.